Produsele financiare susținute de cripto, cum ar fi fondurile indexate cripto și fondurile tranzacționate la bursă (ETF) și-au arătat potențialul de a perturba lumea strâns legată a finanțelor centralizate.
Tehnologia blockchain, puterea din spatele criptomonedelor, a rămas continuu în mintea investitorilor. Criptomonedele au izbucnit pe piețele financiare globale, promițând o respiră perturbatoare pe piețele financiare și monetare prin vânzarea puterii descentralizării.
Cu toate acestea, deși au potențialul de a crea o afacere profitabilă, problema este că nu este posibil să „investiți în criptomonede” așa cum ați face în piața de valori prin intermediul fondurilor indexate ale pieței totale.
Multă vreme, jucătorii de pe piața de valori au rămas sceptici sau prea ocupați pentru a trece prin „promisiunea de schimbare” pe care o preconizau criptomonedele. Majoritatea nu au reușit să realizeze potențialul emergent al cripto-ului de a deveni un produs financiar modern pe care l-ar putea împacheta. Deși investiția în anumite jetoane criptografice este posibilă, deținerea de active cripto diversificate în conturile tale obișnuite de brokeraj sau chiar de pensionare nu este cel mai ușor lucru de făcut.
Pentru cei interesați, alegerea dintre peste 2.000 de tipuri diferite de criptomonede rămâne doar un coșmar. Investești în monede mari precum Bitcoin și Ethereum sau le alegi pe cele mai mici? Acest lucru se datorează faptului că nimeni nu poate spune ce active cripto vor fi optimiste sau ursiste în viitor. Fondurile indexate cripto și ETF-urile oferă șansa potențialilor investitori de a paria pe întreaga piață.
Pe măsură ce firmele financiare încep să împacheteze acest produs în curs de dezvoltare pentru potențialii investitori, ghidul nostru cuprinzător va diseca subiectul fondurilor indexate cripto și ETF-urilor și tot ce trebuie să știți despre acestea.
Cuprins
Ce este un fond Crypto Index?
Un fond criptografic este un instrument de investiții care permite utilizatorilor să aibă un portofoliu diversificat de criptomonede. Permițând investitorilor să aleagă un grup de criptomonede în loc de un singur activ cripto, fondurile cripto-index permit utilizatorilor să reducă nivelurile de risc, deoarece îl răspândesc între diferitele active. Acest lucru este asemănător cu jocul din toate părțile, astfel încât în cele din urmă puteți ieși în top.
Investiția în fonduri indexate cripto poate fi asemănată cu investiția în întreaga piață de valori în loc să cumpere acțiuni de la companii individuale. Administratorii de fonduri cumpără o proporție similară din toate acțiunile din indice. Când utilizați o astfel de strategie, veți specula cu privire la performanța întregii piețe, mai degrabă decât să vă bazați pe acțiunile unei companii.
De exemplu, dacă ești fan al acțiunilor de la giganți tehnologici precum Apple, Facebook sau Microsoft, ar fi mai bine să le cumperi pe toate trei, astfel încât, atunci când prețul unuia scade, să fii în continuare acoperit de restul.
Cum funcționează fondurile Crypto Index
Ideea din spatele fondurilor indexate este de a crea un produs de investiții simplu, cu cheltuieli minime, care îi ajută pe utilizatori să obțină o rentabilitate ridicată a investiției, evitând în același timp riscurile asociate cu gestionarea criptomonedelor individuale. Fondul index urmărește performanța, prețul și capitalizarea diferitelor variabile ale unui grup de criptomonede, similar indicelui S&P 500.
Administratorii de fonduri folosesc datele disponibile în blockchain pentru a calcula performanța oricărui grup de criptomonede folosind un proces automat de indexare, eliminând astfel posibilitatea interferențelor umane, arbitrarului sau erorii.
Fondurile folosesc datele disponibile în domeniul blockchain pentru a calcula în mod transparent indicele de performanță al oricărui grup de criptomonede. Întregul proces de indexare este automatizat cu un domeniu minim de eroare umană, arbitrar sau interferență. Tokenurile oferite de diferite fonduri indexate de criptomonede reprezintă cotele investitorului în fonduri. Fondurile indexate sunt administrate folosind servere dedicate care folosesc contracte inteligente bazate pe blockchain.
Impactul asupra industriei cripto
Fondurile indexate cripto pot fi benefice pentru investitorii cripto în următoarele moduri:
Diversificarea ofertei
Spre deosebire de alte active financiare, prezicerea prețului criptomonedelor este o provocare din cauza volatilității prețurilor acestora. Drept urmare, orice investitor care încearcă să analizeze performanța unui singur activ digital înainte de a lua o decizie de investiție va trebui să muncească mult.
Alegerea unui fond cripto index vă permite să cumpărați o varietate de criptomonede într-o singură achiziție. Puteți construi un portofoliu diversificat, crescând astfel baza de capital. Deoarece fondurile indexate utilizează urmărirea automată, puteți fi siguri că activele dvs. sunt în siguranță, deoarece urmează și indexează.
Atrage noi investitori
Există încă îndoieli cu privire la siguranța realizării de investiții cripto pentru milioane de potențiali investitori care sunt încă noi în lumea blockchain. Fondurile indexate cripto oferă potențialilor investitori sceptici un motiv mai puțin riscant pentru a investi în criptomonede. Investitorii nu vor trebui să-și spargă creierul analizând active individuale, ci mai degrabă să se expună la diferite criptomonede printr-un singur fond. Acest lucru face mai ușor pentru începători să dorească să se aventureze în sfera cripto.
Creșteți popularitatea
În ciuda problemelor de început, cum ar fi volatilitatea cu care se confruntă sectorul, este evident că multe instituții financiare văd deja întregul potențial al criptomonedelor. Acesta este motivul pentru care instituțiile de vârf își lansează deja fondurile indexate cripto.
Numărul tot mai mare de noi fonduri indexate care vând active digitale ca opțiune transparentă diferită de alte opțiuni inflaționiste și manipulative a sporit recent popularitatea cripto. Pe măsură ce diverse parlamente și instituții financiare discută despre reglementări și benchmarking, există toate posibilitățile ca investiția în fonduri indexate cripto să devină în curând mai accesibilă și mai prietenoasă pentru începători.
Avantajele investiției în fonduri indexate cripto 👍
Warren Buffet a descris odată investițiile în index ca un instrument financiar sensibil pentru investitori. Același lucru este valabil și în cazul fondurilor indexate cripto, atunci când luăm în considerare beneficiile investiției într-unul. Ei includ:
Cost-Eficient
Deoarece administratorii de fonduri imită indici, taxele asociate fondurilor cu indici criptografici sunt relativ mai mici în comparație cu alte opțiuni disponibile. De asemenea, deoarece este probabil ca administratorii de fonduri să tranzacționeze active mai rar, aceasta reduce comisioanele percepute și comisioanele de tranzacție.
Diversificarea
Fondurile indexate cripto distribuie riscurile investitorilor pe scară largă, permițându-le să investească în diferite criptomonede. Investiția într-un fond index vă expune la diferite active cripto. În loc să cercetați și să cumpărați diferite criptomonede, trebuie doar să selectați un fond de investiții credibil pentru un potențial de profit mai mare.
Luare a deciziilor mai ușoară
Investiția într-un fond criptografic vă scutește de necazul de a vă lupta pentru a prezice performanța unui anumit activ cripto. În loc să vă concentrați pe o anumită criptomonedă, alegerea unui coș plin cu diferite cripto-active ajută la reducerea investițiilor emoționale, deoarece nu sunteți atașat de o anumită criptomonedă.
Randamente previzibile pe termen lung
Spre deosebire de criptomonedele individuale care ar putea să nu garanteze randamente, investitorii în fonduri cripto-indexate pot fi siguri de unele randamente pe termen lung. Venitul constant adus de diversificare amortizează rapid investitorii împotriva oricăror pierderi profunde.
Dezavantajele investiției în fonduri indexate 👎
Unele dezavantaje ale investiției în fonduri indexate cripto includ următoarele:
Câștiguri mai mici
Prezența cripto-urilor cu performanțe slabe în portofoliul dvs. v-ar putea trage cu ușurință profiturile. În unele cazuri, puteți experimenta câștiguri întârziate în comparație cu alte forme agresive de investiții în criptomonede.
Mai puțin control
Administratorii de fonduri de indici criptografici sunt responsabili pentru alegerea activelor cripto pe care le consideră cele mai bune în orice moment. Drept urmare, nu puteți elimina sau adăuga nicio criptomonedă în portofoliul dvs.
Bariera de intrare
În timp ce unele fonduri indexate cripto nu impun cerințe minime de intrare, majoritatea au un punct de plecare considerabil care ar putea speria cu ușurință potențialii investitori.
Ce sunt fondurile tranzacționate la bursă (ETF)?
Un ETF blockchain este un fond de investiții sau un produs bazat pe un activ criptografic subiacent. ETF-urile Blockchain sunt specializate în investiții în active criptografice similare cu acțiunile companiilor din activitățile de tranzacționare cu blockchain sau cripto. ETF-urile Blockchain nu trebuie să investească în companii care se ocupă strict cu criptomonede.
Când, în calitate de investitor, cumpărați într-un fond tranzacționat la bursă, cumpărați activele suport. Ca urmare, vă calificați pentru a obține o parte din profiturile care provin din creșterea activului suport în raport cu valoarea investiției dumneavoastră. Rețineți, totuși, că, în calitate de investitor într-un ETF, nu dețineți activul de bază, așa cum ați face acțiunile. ETF-urile sunt tranzacționate pe piețele ETF, similar modului în care sunt cumpărate și vândute acțiunile pe bursă.
De asemenea, este important să rețineți că există o diferență între ETF-urile blockchain și ETF-urile Bitcoin sau Ethereum. În timp ce ETF-urile blockchain se bazează pe valoarea tehnologiei blockchain, ETF-urile cripto se bazează pe valoarea unei anumite criptomonede, fie că este vorba de Bitcoin sau Ethereum.
În timp ce ETF-urile Blockchain urmăresc stocurile companiilor care au investit în tehnologie, un ETF cripto urmărește valoarea unui anumit activ cripto. În prezent, există o reglementare precisă cu privire la legalitatea ETF-urilor blockchain, în timp ce ETF-urile sunt încă în conflict cu autoritățile de reglementare din majoritatea jurisdicțiilor.
Cum funcționează un Crypto ETF?
Spre deosebire de ETF-urile tradiționale care dețin în totalitate activul financiar subiacent, ETF-urile cripto sunt diferite, deoarece dețin acțiunile cripto, futures pe criptomonede sau orice alt instrument bazat pe criptomonede. Crypto ETF-urile funcționează prin imitarea mișcărilor de preț ale activelor cripto subiacente.
ETF-urile cripto nu sunt aprobate în prezent să dețină criptomonede reale, deoarece multe organisme de reglementare le consideră încă prea riscante. Ca rezultat, pot avea o combinație de acțiuni cripto, opțiuni sau futures implicate în sectorul criptomonedei.
Cu toate acestea, deoarece ETF-urile nu dețin neapărat criptomonede, există momente particulare în care mișcările lor pot să nu corespundă cu activul cripto subiacent. În cele mai multe cazuri, ETF-urile vor reflecta derivatele cripto, nu activele cripto în sine.
Cum este determinată valoarea Crypto ETF
Valoarea activului net al ETF-urilor cripto este determinată pe baza calculului în timp real al activelor subiacente. Deoarece fluctuația prețului ETF este afectată de prețul criptoactivului de bază, vă puteți aștepta ca prețul acestuia să oglindească prețul activului. Toate ETF-urile explică detaliile mai fine despre modul în care își calculează evaluarea și, ca atare, investitorii sunt sfătuiți să citească cu atenție prospectul atunci când se gândesc să se alăture.
Avantajele Crypto ETF-urilor 👍
Există mai multe beneficii asociate cu investiția în ETF-uri cripto, cum ar fi:
Expunerea la criptomonede în afara schimburilor
Înainte de ETF-uri, schimburile cripto nereglementate și riscante erau singura modalitate prin care oricine putea interacționa cu investițiile cripto. ETF-urile cripto oferă acum expunerea de a relaționa cu Bitcoin departe de schimburi.
Fără probleme de securitate
Problemele de securitate și stocare au fost subiecte fierbinți în sfera cripto, cu povești despre înșelătorii care au ajuns în titluri. Cu toate acestea, cu ETF-urile, investitorii nu trebuie să dețină activul de bază direct, eliminând riscul de furt. Drept urmare, nu va trebui să vă faceți niciodată griji cu privire la uitarea sau pierderea adresei criptomonedei.
Implicații fiscale mai clare
Există o lipsă de claritate în ceea ce privește implicațiile fiscale atunci când dețineți criptomonede și profiturile pe care le obțineți în timp ce le tranzacționați. Cu toate acestea, legile fiscale sunt mai explicite atunci când se ocupă de ETF-uri.
Există mai multe întrebări decât răspunsuri cu privire la implicațiile fiscale ale criptomonedei și câștigurile generate prin tranzacționarea acestor active digitale. Cu toate acestea, legile fiscale sunt tăiate și uscate, iar acestea sunt legile care vor guverna impozitele asociate cu aceste fonduri.
Dezavantaje la investiția în Crypto ETF-uri 👎
Ca toate lucrurile bune din viață, nu a existat niciodată un vehicul de investiții atât de perfect pe piețele financiare. Următoarele sunt dezavantajele investiției în cripto ETF-uri:
Lipsa Reglementării
În timp ce crypto futures sunt reglementate, criptomonede precum Bitcoin nu sunt. Lipsa reglementării a fost un ghimpe în carnea pentru activele cripto, iar acest lucru se scurge cu ușurință în orice investiție asociată atunci când investitorii se acru de monedă.
Foarte speculativ
Criptomonedele și blockchain-ul sunt tehnologii relativ noi. Deși au promis o schimbare în sistemul monetar mondial, există probleme ici și colo la care încă se lucrează înainte de a se putea bucura de o adoptare pe scară largă. Acesta este motivul pentru care investițiile în ETF-uri cripto sunt încă foarte speculative.
Volatilitate
Criptomonedele sunt foarte volatile, ceea ce echivalează cu niveluri de risc mai ridicate.
Taxe mai mari
În timp ce fondurile de investiții acumulează în general unele comisioane de administrare, ETF-urile bazate pe cripto percepe comisioane puțin mai mari decât ETF-urile obișnuite.
Fără dividende
Criptomonedele nu sunt companii și, ca atare, nu vă puteți aștepta ca dividendele să facă parte din rentabilitatea investiției.
Lipsa diversificarii
Crypto ETF-urile sunt specifice numai pentru anumite contracte futures cripto. Spre deosebire de ETF-urile tradiționale, în care puteți investi într-o gamă largă de valori mobiliare sau într-un întreg indice de piață, dacă alegeți un ETF Bitcoin, nu puteți diversifica alte active financiare.
Ar trebui să investiți în fonduri și ETF-uri Crypto Index?
Când investiți în fonduri indexate cripto sau ETF-uri, nu puteți găsi un răspuns unic. Deși există un potențial semnificativ de câștigat din investițiile legate de cripto, există și un risc din cauza naturii volatile a activelor cripto. Cu toate acestea, în ceea ce privește investițiile, ești un candidat bun dacă ești suficient de tânăr sau suficient de puternic pentru a tolera orice risc asociat cu investițiile legate de cripto.
Fondul principal de indexuri cripto sau investitorul ETF nu îi deranjează expunerea la activele cripto fără a deține neapărat activele în portofoliu. Întrucât fondurile indexate cripto și ETF-urile abia încep să iasă pe piață, mulți pasionați de criptografii care cred că sunt banii viitori sunt bucuroși să adauge încă o pană la plafonul lor.
Deoarece nimeni nu poate spune ce ne rezervă viitorul, istoria arată că există un mare potențial de profit pentru cei care investesc în primele zile. Cu toate acestea, dacă alegeți să investiți în fonduri indexate cripto sau ETF-uri, faceți-vă cercetările, obțineți cunoștințe despre cripto-uri și calculați riscurile potențiale. Cel mai important, limitează-ți investiția la sumele pe care ești confortabil să le pierzi dacă lucrurile merg în sud.